Shortolás, olaj, arany és sokan mások: már ETF-ekkel is kereskedhet
Újabb fejlesztés a KBC Equitasnál!
Alig néhány hónappal az után, hogy számos külföldi tőzsde több ezer részvénye vált elérhetővé a KBC Equitas kereskedési rendszereiben, ügyfeleink most újabb fejlesztésnek örülhetnek: immár ETF-ek tömegei is kereskedhetők a nagyvilág börzéin.
Az ETF fogalma egyáltalán nem ismeretlen a magyar tőzsdézők előtt, hiszen a BÉT parkettjére szinte napra pontosan öt évvel ezelőtt vezették be az első, s mindmáig egyetlen ETF-et. Bár ez a termék, a BUX ETF nem örvend túl nagy érdeklődésnek, az amerikai, illetve nyugat-európai tőzsdéken lakossági befektetők tömegei kereskednek az ehhez hasonló instrumentumokkal, s a magyar magánszemélyek is nagy számban fedezték már fel a külföldi ETF-ekben rejlő óriási lehetőségeket.
A nálunk aktuálisan elérhető ETF-ekről minden fontos információt (alaptermék, ISIN kód, ticker kód, irány, tőkeáttétel, stb) megtalál EZEN AZ OLDALON.
Mire jó az ETF?
Az ETF az angol „exchange traded fund” (tőzsdén forgalmazott befektetési jegyek) kifejezésből származik, mely el is árulja, hogy mi ennek a terméknek a lényege. Az ETF egy befektetési alap, melyet nem a naponta egyszer megállapított váltási és visszaváltási árfolyamon vásárolhatunk, illetve adhatunk el, hanem folyamatosan kereskedik a tőzsdén, s így árfolyama ugyanúgy mozog, kereskedése ugyanúgy működik, mint egy részvény esetében. Rendelkezik például árfolyamgrafikonnal, amelyre érvényesek a technikai elemzés elméletei, s adhatunk rá akár stop loss megbízásokat is.
Az ETF mozgása a hozzá tartozó alaptermék mozgását követi, mely alaptermék a részvényindexektől elkezdve az államkötvényeken át a nyersanyagokig, vagy éppen a híres-neves félelem-indexig, azaz a VIX indexig szinte bármi lehet. Az ETF azért kiváló termék, mert kereskedése gyors, egyszerű és olcsó, ugyanakkor olyan stratégiákat tudunk velük kialakítani, olyan alaptermékek árfolyamát tudjuk velük lekereskedni, amelyekről korábban álmodni sem mertünk volna. Long és short irányú ETF-ek egyaránt léteznek, s akár tőkeáttételes kereskedésre is van lehetőség*.
HA TÖBBET SZERETNE MEGTUDNI AZ ETF KERESKEDÉSRŐL, VEGYEN RÉSZT INGYENES OKTATÁSAINKON! KERESSE A HOGYAN KERESKEDJÜNK ETF-EKKEL CÍMŰ ELŐADÁSOKAT A WEBBROKER/BEÁLLÍTÁSOK/SZEMINÁRIUM és a WEBBROKER/BEÁLLÍTÁSOK/WEBINÁRIUM MENÜPONTOKBAN!
Az alábbi grafikonokon tökéletesen látszik, hogy milyen szépen mozog együtt például az S&P 500 részvényindex és az azt követni hivatott SPY ETF…
…valamint az arany árfolyama és a méltán híres GLD ETF. A sötétkék és a világoskék vonalak szinte teljesen fedik egymást.
A Morgan Stanley egy korábbi, átfogó nemzetközi kimutatása szerint az aktív kezelésű részvényalapok átlagos költségterhelése 196 bázispont környékén helyezkedik el, a passzív indexkövető alapoké 95 bázispont magasságában van, míg az ETF-ek terhelése csak 56 bázispont.
Az ETF-ek annyira likvid befektetési formák, hogy egyetlen ETF napi piaci forgalma gyakran meghaladja a teljes Budapesti Értéktőzsde napi forgalmát, miután az intézményi és a magánbefektetők is tömegesen kereskednek vele. Ezen felül a piaci likviditást sokszor folyamatos árjegyzés is biztosítja.
Gyakorlati példák
Képzeljük csak el, hogy például bízunk abban, hogy az amerikai olajipari részvények árfolyam-emelkedés elé néznek. Ez esetben nem kell egyet kiválasztanunk az iparág szereplői közül és (vállalva a cégspecifikus, egyedi kockázatokat) abba az egybe befektetni. Még csak nem is kell (komoly tranzakciós költségeket bevállalva) több tíz szereplőből álló olajipari portfóliót építenünk. Elegendő, ha megvásároljuk az XLE ticker kóddal jelölt amerikai olajszektort követő ETF-et, s máris profitálhatunk az amerikai olajszektor indexének esetleges emelkedéséből.
Kialakíthatunk relatív stratégiákat is, például ha arra számítunk, hogy egy egyedi részvény, vagy egy szektor jobban teljesít majd a piac egészénél, akkor megtehetjük, hogy adott összegben megvásároljuk az adott szektor ETF-jét vagy az adott egyedi részvényt, a piac egészére (például S&P 500 indexre) pedig short pozíciót veszünk fel ugyanakkora összegben, szintén egy ETF megvásárlásával. Az ETF-ek ez utóbbi fajtáját inverz, vagy short ETF-nek hívjuk. Ebben az esetben hiába zuhanhatnak a részvénypiacok globálisan, mi csak az adott szektor/részvény teljes piachoz képest mért, relatív teljesítményére „fogadtunk”.
De folytathatnánk tovább a sort végtelenségig, hiszen ETF-ekkel akár a VIX index, azaz a piaci volatilitás emelkedésére is tudunk „fogadni”, vagy akár profitálhatunk az arany, a kávé, a kakaó és egyéb nyersanyagok árfolyammozgásából.
Hogyan kereskedhetek ETF-ekkel a KBC Equitasnál?
Ahhoz, hogy a KBC Equitasnál külföldi ETF-ekkel tudjon kereskedni, rendelkeznie kell olyan szerződéssel, amely lehetővé teszi az Ön számára a külföldi értékpapírokkal történő kereskedést. Azon ügyfeleink esetében, akik 2011. július 1-én, vagy azután nyitották számlájukat, ez a szerződés már létezik, része a számlanyitáskor aláírt alapcsomagnak.
Azon ügyfeleink, akik még nem rendelkeznek a szerződéssel, a WebBroker kereskedési rendszer Beállítások/Szerződések menüpontja alatt 1-2 kattintással aláírhatják azt**.
Ezek után az ETF-ekkel kereskedni már pofonegyszerű, ugyanúgy tehetjük meg, mintha egy OTP részvényt vásárolnánk vagy adnánk el. A különbség csak annyi, hogy az ajánlati űrlapon a BÉT helyett valamely más tőzsdét kell választanunk a legördülő menüből, s eztán ki kell választanunk, hogy az adott tőzsde mely ETF-jével szeretnénk kereskedni.
Kereskedési rendszereinkben, a PETI-ben és a WebBrokerben immár több száz ETF található meg. Ha kereskedni szeretne velük, az ajánlati űrlapon a legördülő menüből válassza ki, hogy mely piac mely ETF-jével kíván kereskedni.
Mennyibe kerül ETF-ekkel kereskedni a KBC Equitasnál?
Az ETF-eket ugyanazokkal a jutalékkulcsokkal kereskedhetik a KBC Equitas ügyfelei, mint a részvényeket, ami azt jelenti, hogy az árazás két dologtól függ:
1. attól, hogy milyen piacon vásárolunk ETF-et, illetve
2. attól, hogy ügyfelünk milyen díjcsomagot választ magának.
Szemléltetésképpen álljon itt egy példa: ha valaki az NYSE Arca piacon vásárol magának ETF-et, úgy, hogy „Equitas Külföld” díjcsomagban kereskedik, akkor a megbízásért 0.3%-os jutalékot kell fizetnie, a minimumdíj pedig 12.99 USD.
Milyen ETF-ekkel kereskedhetek a KBC Equitasnál?
Társaságunk a legtöbb ETF-et per pillanat az NYSE Arca elnevezésű piacon kínálja, de találhat ETF-eket a Nasdaq-on, a Xetrán és egyéb piacokon is. Az ETF értékpapírok a legördülő listákban az úgynevezett ticker kódjukkal szerepelnek, de ha kiválasztja valamelyiket, akkor az ajánlati űrlapon a könnyebb azonosíthatóság érdekében automatikusan megjelenik a termék ISIN kódja és teljes neve is.
Álljon itt egy felsorolás (a teljesség igénye nélkül) arról, hogy milyen alaptermékekkel kereskedhet nálunk ETF-eken keresztül. A legtöbb termék vonatkozásában long és short irányban is elérhet tőkeáttétel nélküli és tőkeáttételes ETF-eket is.
1. Részvényindexek
a. S&P 500
b. Nasdaq
c. Dow Jones Industrial Average
d. Számos szektorindex (fogyasztási javak, energia, pénzügy, gyógyszer, stb)
e. Számos régiós index (pl. MSCI Emerging Market index)
f. stb.
2. Nyersanyagok
a. Ipari fémek (pl. réz, stb)
b. Nemesfémek (pl.arany, ezüst, platina, stb)
c. Termények (pl. kávé, kakaó, szójabab, búza, kukorica, stb)
d. Energiahordozók (pl. wti olaj, brent olaj, henry hub földgáz, stb)
e. stb.
3. Egyéb kategóriák
a. Dollár index
b. VIX index
c. Fejlett piaci államkötvény etf-ek
d. stb.
A nálunk aktuálisan elérhető ETF-ekről minden fontos információt (alaptermék, ISIN kód, ticker kód, irány, tőkeáttétel, stb) megtalál EZEN AZ OLDALON.
Amennyiben Ön olyan ETF-fel szeretne kereskedni, amit nem talált meg rendszerünkben, akkor sincs semmi probléma, írja meg nekünk kérését az info@kbcequitas.hu email címre, s mi felvesszük a kért papírt a listáinkba, ha az az általunk kínált piacok valamelyikén forog.
Fedezze fel az ETF-ben rejlő lehetőségek szinte végtelen tárházát: keressen akár a szójabab vagy kakaó árfolyamváltozásán, vagy az egyes devizák árfolyam-mozgásán!
Az alábbi videóban további részleteket is megtudhat az ETF kereskedésről!
* A hosszú távú befektetői siker alapvető követelménye, hogy mindig 100%-ig tisztában legyünk vele, hogy mi az az adott termék, amivel éppen kereskedünk. Hogy az inverz és a tőkeáttételes ETF-ek pontosan hogyan működnek, arról érdemes elolvasni EZT A CIKKET.
**Azon ügyfeleink számára, akik ezt a szerződést aláírják, automatikusan megnyitunk 5 darab deviza alszámlát (EUR, GBP, USD, CZK, PLN), ezekre kerülnek majd az adott devizában vásárolt külföldi instrumentumok (részvények, ETF-ek, stb.) Ezek a devizaszámlák természetesen ingyenesek, kezelésük benne foglaltatik a normál havi számlavezetési díjban.
A külföldi tőzsdéken való kereskedéshez deviza szükséges, melyet rendszereinkben kétféleképpen szerezhetnek meg ügyfeleink. Amennyiben ügyfeleink devizában jegyzett értékpapírra adnak megbízást, de a devizaszámlájukon nincs elegendő deviza a megbízás teljesítéséhez, a PETI és a WebBroker az ajánlati űrlapon feltüntetett módon automatikusan vált devizát a kezdeményezett tranzakcióhoz.
Ügyfeleinknek manuális módon is van lehetősége devizát váltani, ehhez nincs más dolguk, csak az Egyéb megbízások/Deviza konverzió almenüre kattintani a WebBroker kereskedési rendszerben. Fontos, hogy az alkalmazandó jogszabályi előírások értelmében kizárólag akkor tudunk ügyfeleink részére deviza átváltási szolgáltatást nyújtani, amennyiben azt befektetési szolgáltatási tevékenységhez kapcsolódóan kívánják igénybe venni. Az átváltott összeget ezért kizárólag az adott devizában történő befektetésre lehet felhasználni, azt ügyfeleink a pénztárból nem vehetik fel, nem utalhatják tovább, illetve nem konvertálhatják át más devizára addig, amíg be nem fektették.
A gyakorlatban tehát ha ügyfelünk manuálisan konvertál magyar forintot (HUF) amerikai dollárra (USD), akkor a kapott dollárt csak befektetési tevékenységhez használhatja fel, nem veheti fel például a pénztárból, nem utalhatja tovább, illetve nem konvertálhatja át más devizára (vissza forintra sem). Ha azonban a megvásárolt dollár összeget legalább egyszer befekteti (részvénybe, ETF-be, vagy akár dollár pénzpiaci alapba, stb), máris újra szabadon rendelkezhet felette, azaz visszaválthatja akár magyar forintra (HUF) is.